JPMorganのアナリスト、ビットコインマイナーがAIデータセンター契約を確保するための機会が狭まっていると指摘

ビットコイン BTC -0.65% のマイナーは、米国でハイパースケーラーやAIスタートアップとデータセンターおよび高性能コンピューティング（HPC）サービスの契約を結ぶための限られた機会を持っていると、JPMorganのアナリストは述べています。

彼らは、データセンターの申請が承認を待ち、グリッド接続を待つ間、マイナーが有利な契約を交渉するための期間は約9か月であると見積もっています。

「選ばれたマイナーは、データセンターの申請が承認待ちまたはグリッド接続を待つ間に、資金力のあるハイパースケーラー/AIスタートアップと有利な契約を結ぶための約9か月の期間があると考えています」と、JPMorganのアナリストであるレジナルド・L・スミスとチャールズ・ピアースは新しいレポートで述べています。アナリストは、AI駆動のコンピューティング需要が急増し続ける中でこの機会が生じていることを強調しています。

レポートは、ビットコインのマイニング施設がAI GPUホスティングセンターとしての可能性をますます認識されていると指摘しています。しかし、ビットコインのマイナーにとっての潜在的なパートナーのプールは比較的小さく、主に主要なハイパースケーラーと資金力のあるAIスタートアップで構成されています。特に、最新世代のGPUを備えた100 MWのサイトを装備するには最大30億ドルの費用がかかる可能性があり、必要な投資の大きさを強調しています。

データセンターの承認と建設の遅延

JPMorganは、ビットコインのマイナーがすでに多くの必要なインフラを持っているため、HPCホスティングセンターの需要の高まりを活用できると示唆しています。

「米国上場のビットコインマイナーは、米国で5 GW以上の電力にアクセスでき、さらに6 GWがさまざまな開発段階にあります」とアナリストは述べています。対照的に、計画および建設のさまざまな段階にある12 GW以上のデータセンター容量のバックログがあり、これらの承認と建設には最大6年かかる可能性があるとレポートは付け加えています。

米国には約1,300 GWの総発電容量があり、データセンターとビットコインのマイニングサイトはそれぞれ国のエネルギーの2%、21 GW、および1%未満、5 GWを消費しています。

レポートは、Nvidiaと米国の最大のハイパースケーラー5社のコンセンサスビュー、および制約された電力グリッドが「2026年までのデータセンター容量に対する飽くなき需要」を示していると述べています。